كانت وول ستريت تعاني من نكسة تلو الأخرى منذ بداية هذا العام ، مما دفع بالمؤشرين الرئيسيين في منطقة التصحيح.

هذا على النقيض من العوائد المذهلة التي قدمتها أسواق الأسهم الأمريكية في عامي 2020 و 2021 المليئين بالوباء. قد تستمر التقلبات الشديدة وتقلبات السوق اليومية في المستقبل القريب.

ومع ذلك ، فقد أثبت قطاع واحد ، وهو قطاع النفط والطاقة ، أنه محصن ضد تقلبات السوق حتى الآن.

وسيكون من الحكمة الاستثمار في الأسهم من هذا القطاع التي تحلق عالياً حتى الآن وتحمل تصنيف Zacks المفضل.

خمسة منهم هم كونوكو فيليبس كوب ، أوكسيدنتال بتروليوم كورب ، أوكسي ، ماراثون أويل كورب إم آر أو ، ماراثون بتروليوم كورب إم بي سي ، إيه بي إيه كورب.

وول ستريت تترنح تحت الضغط

منذ بداية عام 2022 ، واجهت وول ستريت تقلبات هائلة. التضخم المتصاعد ، الذي وصل إلى أعلى مستوى في أربعة عقود تقريبًا ، أجبر بنك الاحتياطي الفيدرالي على اتخاذ قرار بشأن إنهاء برنامج التسهيل الكمي ورفع سعر الفائدة القياسي في مارس ، للمرة الأولى منذ ثلاث سنوات.

يشعر العديد من الاقتصاديين والخبراء الماليين بالقلق من أن الاحتياطي الفيدرالي قد يرفع سعر الفائدة بمقدار 50 نقطة أساس أربع مرات هذا العام أو 25 نقطة أساس سبع أو ثماني مرات هذا العام.

علاوة على ذلك ، أصبح الوضع أسوأ في الأسبوعين الماضيين عندما تصاعدت الصراعات الجيوسياسية بين روسيا وأوكرانيا.

في 21 فبراير ، أعلنت روسيا استقلال جزأين يسيطر عليهما الغوغاء في أوكرانيا ودخلت قواتها تلك المناطق.

أجبر ذلك المملكة المتحدة والولايات المتحدة على فرض بعض العقوبات المالية على البنوك والمؤسسات المالية الروسية. توقفت ألمانيا عن تشغيل مشروع خط أنابيب بالغاز الطبيعي.

نتيجة لذلك ، في 22 فبراير ، انخفض مؤشر داو جونز 482.57 نقطة أو 1.4٪ ليغلق عند 33596.61 ، وهو أدنى إغلاق له منذ 18 يونيو. انخفض مؤشر S&P 500 بنسبة 1٪ لينتهي عند 4304.76 ، وهو أدنى إغلاق منذ 4 أكتوبر.

وتراجع 166.55 نقطة أو 1.2٪ ليغلق عند 13381.52 نقطة.

دخل مؤشر ناسداك المركب في منطقة التصحيح في أواخر يناير.

في 22 فبراير ، دخل S&P 500 في منطقة التصحيح لأول مرة منذ عامين.

منذ بداية العام حتى الآن ، انخفض مؤشر داو جونز ، ومؤشر ستاندرد آند بورز 500 وناسداك المركب بنسبة 7.5٪ و 9.7٪ و 14.5٪ على التوالي.

قطاع النفط والطاقة مزدهر

على الرغم من التقلبات الشديدة ، تمكن قطاع النفط من الازدهار حتى الآن. تعرض هذا القطاع لضربة دموية في عام 2020 حيث أجبر تفشي فيروس كورونا العالمي العالم بأسره على فرض عمليات إغلاق خاصة قيود السفر.

نتيجة لذلك ، انخفض سعر النفط إلى مستويات تاريخية منخفضة.

ومع ذلك ، بدأ الوضع يأخذ منعطفًا إيجابيًا بمجرد أن بدأت الاقتصادات العالمية ، وخاصة الولايات المتحدة ، في الانفتاح.

أدى نشر لقاحات COVID-19 على الصعيد الوطني إلى إعادة فتح أسرع من المتوقع.

أدى الطلب القوي على النفط الخام مع إزالة قيود السفر إلى ارتفاع أسعار النفط.

كما أدى قرار أوبك بالحفاظ على حصة الإنتاج إلى اختلال التوازن بين العرض والطلب مما أدى إلى تحرك أسعار النفط باتجاه الشمال. علاوة على ذلك ، دفع الصراع الأخير بين روسيا وأوكرانيا سعر النفط إلى أعلى مستوى له في عامين.

ارتفع قطاع الطاقة المحدد SPDR (XLK) ، أحد القطاعات العريضة الـ 11 لمؤشر S&P 500 القياسي ، بنسبة 20.6٪ على أساس سنوي وهو القطاع الوحيد الذي يتم تداوله باللون الأخضر حتى الآن في عام 2022.

في عام 2021 ، قفز XLE 53.3 ٪ وأصبح الأفضل أداءً على مؤشر S&P 500.

لقد حصرنا بحثنا في خمسة مخزونات نفطية ظهرت العام حتى الآن.

تتمتع هذه الأسهم بنمو قوي ؛ من المحتمل أن يكون عام 2022 وشهدت مراجعات إيجابية لتقديرات الأرباح في آخر 30 يومًا.

 شركة ConocoPhillips

تمتلك شركة ConocoPhillips الجزء الأكبر من الأفدنة في المسرحيات الثلاث الكبرى غير التقليدية ، وهي Eagle Ford shale وحوض Delaware و Bakken shale ، وهي غنية بالنفط. لدى COP أيضًا موطئ قدم في موارد الرمال النفطية الكندية والتعرض للتطورات المتعلقة بالغاز الطبيعي المسال.

أعلنت شركة ConocoPhillips عن اتفاقية لشراء جميع أصول Royal Dutch Shell في منطقة Permian الغزيرة الإنتاج. تعكس الصفقة هدف COP المتمثل في توسيع وجودها في العصر البرمي. الصفقة تراكمية للغاية وتشمل الاستحواذ على ما يقرب من 225000 فدان صافي في قلب حوض ديلاوير الأساسي.

تحقق ConocoPhillips معدل نمو أرباح متوقع بنسبة 62.1٪ للعام الحالي.

تحسن تقدير توافق Zacks لأرباح العام الحالي بنسبة 13.4٪ خلال الثلاثين يومًا الماضية. ارتفع سعر سهم COP بنسبة 21.7٪ منذ بداية العام.

أوكسيدنتال بتروليوم

تواصل أوكسيدنتال بتروليوم زيادة حجم إنتاج الهيدروكربون من ممتلكاتها من الأصول عالية الجودة وخفض الديون المستحقة من خلال عائدات بيع الأصول غير الأساسية.

يستمر الاستحواذ على Anadarko والاستثمارات لتعزيز البنية التحتية وانكشافها في حوض Permian في تعزيز أداء OXY.

حققت أوكسيدنتال بتروليوم هدف تجريد 10 مليارات دولار من خلال بيع الأصول غير الأساسية.

ستعمل مبادرات إدارة التكلفة على تعزيز الهوامش في المستقبل. تعمل OXY أيضًا على خفض الانبعاثات وتهدف إلى خفض الانبعاثات الصافية بحلول عام 2050.

حققت أوكسيدنتال بتروليوم معدل نمو أرباح متوقع قدره 81.3٪ للعام الحالي. تحسن تقدير توافق زاكس لأرباح العام الحالي بنسبة 0.5٪ خلال الأيام السبعة الماضية. قفز سعر سهم OXY بنسبة 32.2٪ منذ بداية العام.

ماراثون أويل

هي شركة رائدة في مجال استكشاف وإنتاج النفط والغاز الطبيعي وتعمل في الولايات المتحدة وأفريقيا.

تشير المقاييس التشغيلية القوية في MRO إلى تدفقات نقدية قوية طويلة الأجل من شأنها أن تدعم سعرًا أعلى لأسهمها.

تتميز الآبار التي تم حفرها بواسطة Marathon Oil بتكاليف تعادل أسعار النفط منخفضة للغاية وتحتاج إلى أسعار نفط تبلغ 35 دولارًا فقط للبرميل لتكون مربحة.

تستمر عمليات الصيانة والإصلاح في خفض التكاليف بشكل كبير وتسعى جاهدة لتحقيق انخفاض بنسبة 30٪ في الإنتاج وتكاليف الإدارة العامة والإدارية في عام 2021 مقارنة بمستويات عام 2019.

Marathon Oil

علاوة على ذلك ، ستنخفض آجال استحقاق الديون الكبيرة لشركة Marathon Oil في الغالب بعد عام 2025 ولا يبدو أن هناك الكثير من المخاطر هنا.

حقق Marathon Oil معدل نمو أرباح متوقع قدره 75.8٪ للعام الحالي. تحسن تقدير توافق زاكس لأرباح العام الحالي بنسبة 4.9٪ خلال الأيام السبعة الماضية. ارتفع سعر سهم MRO بنسبة 31.5٪ منذ بداية العام.

تستعد شركة ماراثون بتروليوم لمزيد من المكاسب في الأسعار بناءً على عدد كبير من الرياح الخلفية.

وفرت عملية بيع MPC لأعمال التجزئة الخاصة بها في Speedway والتي تبلغ قيمتها 21 مليار دولار للشركة ضخ نقدي تشتد الحاجة إليه.

تأتي الصفقة أيضًا مع اتفاقية توريد الوقود لمدة 15 عامًا والتي بموجبها ستقوم شركة ماراثون بتروليوم بتوريد 7.7 مليار جالون من البنزين سنويًا إلى شركة 7-Eleven ، مما يضمن تدفقًا ثابتًا للإيرادات.

يعمل تعرض MPC للتدفقات النقدية الأكثر استقرارًا من قطاع الخدمات اللوجستية على تنويع تدفق الأرباح ويوفر حاجزًا ضد أعمال التكرير المتقلبة.

وبالتالي ، فإن شركة ماراثون بتروليوم تستعد لتحقيق زيادة كبيرة في رأس المال ويُنظر إليها كمشغل مصب مفضل لامتلاكه الآن.

ماراثون بتروليوم لديها معدل نمو أرباح متوقع بأكثر من 100٪ للعام الحالي.

تحسن تقدير توافق Zacks لأرباح العام الحالي بنسبة 5.5٪ خلال الثلاثين يومًا الماضية. ارتفع سعر سهم MPC بنسبة 18.2٪ منذ بداية العام.

APA

تمتلك APA قاعدة احتياطي متنوعة جغرافيًا ومخزون حفر عالي الجودة.

إن تركيز الشركة المتزايد على حوض بيرميان ، المعروف بمعدلات عائده الداخلي العالية ، هو المحرك الحقيقي. تعد الاكتشافات الكبيرة التي حققتها APA في سورينام البحرية ، من خلال مشروعها المشترك مع TotalEnergies ، حافزًا إيجابيًا آخر للشركة.

بمرور الوقت ، من المتوقع أن تصبح سورينام أحد الأصول الرئيسية لشركة APA مع إمكانات تدفق نقدي كبيرة.

يجب أن تساعد القدرة القوية لتوليد التدفق النقدي الحر لدى APA ، جنبًا إلى جنب مع مبادرات إدارة التكلفة القوية ، في تحقيق هدفها المتعلق بتخفيض الديون وتحقيق هدف الرافعة المالية المتمثل في أقل من 1.5 مرة من الديون إلى الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك.

APA لديها معدل نمو أرباح متوقع بنسبة 64.3٪ للعام الحالي. تحسن تقدير توافق Zacks لأرباح العام الحالي بنسبة 20.4٪ خلال الثلاثين يومًا الماضية. تقدم سعر سهم APA بنسبة 15.4٪ منذ بداية العام.

المصدر: رويترز