ارتفعت الأسهم العالمية يوم الجمعة وارتفعت السندات الحكومية بعد بيانات مشجعة عن التضخم في منطقة اليورو والولايات المتحدة، على الرغم من أن الأسهم والدخل الثابت تتجه لتسجيل أسوأ ربع لها في عام مع إبقاء البنوك المركزية على أسعار الفائدة مرتفعة.

ارتفع مؤشر MSCI الواسع للأسهم العالمية بنسبة 0.4٪ يوم الجمعة، في حين انخفضت عائدات السندات الحكومية الأوروبية والأمريكية مع ارتفاع أسعار أدوات دفع الفائدة الثابتة.

وفي موجة مفاجئة من الأخبار الجيدة للبنوك المركزية المتشددة، أظهرت بيانات يوم الجمعة أن التضخم الرئيسي في منطقة اليورو ارتفع بنسبة 4.3٪ في سبتمبر على أساس سنوي، وهو أقل من توقعات الاقتصاديين بارتفاع 4.5٪ وأدنى مستوى له في عامين. `

وبعد ساعات، أظهر تقرير أمريكي أن المعدل السنوي لنفقات الاستهلاك الشخصي الأساسية، وهو مقياس التضخم المفضل لدى بنك الاحتياطي الفيدرالي، انخفض إلى 3.9٪ في أغسطس.

في أماكن أخرى من الأسواق، أشارت العقود الآجلة التي تتبع أداء مؤشر أسهم وول ستريت S&P 500 إلى أن مؤشر الأسهم القيادية سيفتح مرتفعًا بنسبة 0.7٪ في وقت لاحق.

وقفز مؤشر Stoxx 600 الأوروبي بنسبة 1.2%، كما ارتفع مؤشر FTSE 100 البريطاني بنسبة 0.6%.

كما وفرت الأخبار الإيجابية بشأن التضخم نهاية مشرقة لربع حار بالنسبة للسندات الحكومية.

وانخفض العائد على السندات الحكومية الألمانية لأجل 10 سنوات بمقدار 12 نقطة أساس ليصل إلى 2.848%، مع توجه مؤشر ديون منطقة اليورو نحو أفضل يوم تداول له منذ أكثر من شهر.

وانخفض العائد على سندات الخزانة الأمريكية لأجل 10 سنوات بمقدار 5 نقاط أساس إلى 4.6%.

ارتفع العائد على السندات الألمانية لأجل 10 سنوات بمقدار 46 نقطة أساس هذا الربع، مما يعكس أسوأ عمليات بيع في ثلاثة أشهر منذ الربع الثالث من عام 2022.

وارتفع العائد على سندات الخزانة الأمريكية لأجل 10 سنوات بمقدار 73 نقطة أساس منذ يوليو، وهو أيضًا أسوأ أداء فصلي لها منذ الربع نفسه من العام الماضي.

وجاء تخفيف سوق الديون يوم الجمعة في الوقت الذي قال فيه بعض المحللين إن السندات كانت في منطقة ذروة البيع في الأشهر الأخيرة.

أشار بنك الاحتياطي الفيدرالي والبنك المركزي الأوروبي إلى أن أفضل ما يمكن أن يأمله المستثمرون، في أعقاب دورة تشديد السياسة النقدية الأكثر حدة منذ عقود، هو فترة طويلة من بقاء أسعار الفائدة على حالها.

وأحيت بيانات التضخم الصادرة يوم الجمعة الآمال في أن البنوك المركزية، رغم أنها لا تزال تتحدث بلهجة صارمة، تستعد لتخفيف موقفها النقدي.

وقال جيمس روسيتر، رئيس استراتيجية الاقتصاد الكلي العالمية في شركة تي دي سيكيوريتيز في لندن: “العوائد مرتفعة للغاية وستتحرك نحو الانخفاض، لكننا في تلك الفجوة بين الآن وموعد حدوث ذلك”.

مؤشرات الأسهم العالمية

مع ذلك، حذر الاستراتيجيون في بنك باركليز في مذكرة للعملاء، من أنه بسبب انخفاض تقييمات الأسهم عندما ترتفع عوائد الدخل على السندات ذات المخاطر المنخفضة، “إذا تحولت سوق السندات إلى مزيد من الفوضى، فمن غير المرجح أن تكون الأسهم محصنة”.

وفي العملات، ارتفع اليورو بنسبة 0.4% مقابل الدولار.

وارتفع الجنيه الإسترليني 0.4 % بعد أن أظهر تعديل بيانات رسمية يوم الجمعة أن الأداء الاقتصادي لبريطانيا منذ بداية جائحة كوفيد-19 كان أقوى مما كان يعتقد في السابق.

ونزل مؤشر الدولار 0.4 % إلى 105.75 لكنه يحوم قرب أعلى مستوى في عشرة أشهر عند 106.84 الذي لامسه في وقت سابق هذا الأسبوع.

في آسيا، بلغ سعر الين الياباني 149.11 ين للدولار، ليبقى حول المستويات التي وضعت الأسواق في حالة تأهب تحسبا لتدخل محتمل في العملة.

ارتفع مؤشر MSCI للأسهم الآسيوية خارج اليابان بنسبة 1.2% يوم الجمعة، مع إغلاق الأسواق الصينية لقضاء عطلة.

استعادت أسعار النفط مكاسبها بعد توقف قصير في الارتفاع، حيث وزن المتداولون توقعات زيادة الإمدادات من روسيا والمملكة العربية السعودية مقابل توقعات الطلب الإيجابي من الصين خلال عطلة الأسبوع الذهبي.

وارتفع الخام الأمريكي 1.4 % إلى 92.93 دولارا للبرميل، وسجل برنت 96.06 دولارا، مرتفعا 0.7 % خلال اليوم.