ارتفعت عوائد سندات الخزانة يوم الخميس بعد أن أشارت البيانات إلى استمرار القوة في سوق العمل الأمريكية ، لكن المكاسب على السندات قصيرة الأجل تقلصت عندما قال العضو الجمهوري في الكونجرس كيفن مكارثي إنه تم إحراز بعض التقدم في محادثات رفع سقف الديون.
يمكن رؤية القلق بشأن المفاوضات لرفع سقف الاقتراض الحكومي في الأوراق المالية الأمريكية التي تستحق في الأول من يونيو ، وهو التاريخ الذي تقول وزارة الخزانة فيه إنه سينفد المال.
وانخفضت فاتورة الخزانة لأجل ستة أشهر المستحقة في الأول من يونيو إلى أقل من 7٪ بعد أن قال مكارثي ، رئيس مجلس النواب ، إن المفاوضين عملوا بشكل جيد بعد منتصف الليل ، على الرغم من اعترافه بأن “القضايا العالقة” لا تزال قائمة.
وفي وقت سابق ، بلغ العائد على فاتورة لأجل ستة أشهر 7.47٪ ، بارتفاع ما يقرب من 150 نقطة أساس منذ إغلاق تداولات الأربعاء.
وضعت وكالة التصنيف فيتش الولايات المتحدة تحت المراقبة الائتمانية لاحتمال خفض التصنيف الائتماني ، في حين وضعت شركة DBRS Morningstar التصنيفات الائتمانية للولايات المتحدة قيد المراجعة مع “الآثار السلبية”.
قال ديفيد بتروزينيللي ، كبير المتداولين ذوي الدخل الثابت في InspereX ، في إشارة إلى توقعات السوق لسياسة الاحتياطي الفيدرالي: “من الواضح أن مفاوضات سقف الديون كانت معلقة في السوق ، لكن الحقيقة هي: لقد وصلنا إلى دائرة كاملة” من أوائل مارس.
وقال بيتروزينيلي “إنه هذا المد والجزر المستمر بين ما سيحدث في الاجتماع المقبل”. “هل لدينا وقفة ، أليس لدينا وقفة؟” ارتفعت العقود الآجلة للصناديق الفيدرالية إلى 45.8٪ احتمال أن يرفع بنك الاحتياطي الفيدرالي أسعار الفائدة عند انتهاء اجتماع السياسة لمدة يومين في 14 يونيو ، وفقًا لأداة FedWatch التابعة لمجموعة CME. كان لدى السوق يوم الأربعاء احتمالات رفع سعر الفائدة الشهر المقبل عند 36.4٪.
ارتفع عائد سندات الخزانة لأجل عامين ، والذي غالبًا ما يتماشى مع توقعات أسعار الفائدة ، بمقدار 9.3 نقطة أساس عند 4.436٪. على سندات 10 سنوات القياسية ، ارتفع العائد 5.4 نقطة أساس إلى 3.773٪.
قالت وزارة العمل إن عدد الأمريكيين الذين تقدموا بطلبات جديدة للحصول على إعانات بطالة ارتفع بشكل معتدل الأسبوع الماضي ، وتم تعديل بيانات الأسبوع السابق بشكل تنازلي بشكل حاد ، مما يشير إلى استمرار قوة سوق العمل.
تتوافق المطالبات المنخفضة مع البيانات الأخيرة حول مبيعات التجزئة وإنتاج المصانع والنشاط التجاري التي تشير إلى أن الاقتصاد استعاد سرعته في بداية الربع الثاني.
كان جزء مراقب عن كثب من منحنى عائد سندات الخزانة الأمريكية الذي يقيس الفجوة بين عوائد سندات الخزانة لأجل عامين و 10 أعوام ، والذي يُنظر إليه على أنه نذير ركود عندما ينقلب المنحنى ، عند -66.7 نقطة أساس. كان معدل التعادل لـ TIPS لمدة 10 سنوات آخر مرة عند 2.27٪ ، مما يشير إلى أن السوق يرى أن معدل التضخم يبلغ حوالي 2.3٪ سنويًا على مدى العقد المقبل.
كانت مقايضة الدولار الأمريكي المرتبطة بالتضخم الآجلة لمدة 5 سنوات ، والتي ينظر إليها البعض على أنها مقياس أفضل لتوقعات التضخم بسبب التشوهات المحتملة الناجمة عن التيسير الكمي لمجلس الاحتياطي الفيدرالي ، في آخر مرة عند 2.553٪. 25 مايو الخميس 10:27 صباحاً
